完善金融体系还需拓展小贷公司生存空间

　　“小贷公司自诞生以来，尽管在一定程度上缓解了小微企业融资难的难题，但在其高速发展过程中，也暴露出发展不均衡、经营不规范、整体质量不高、持续发展受阻等诸多问题。”全国人大代表、隆鑫事业创始人涂建华在接受本报记者采访时表示，“如果这些问题得不到解决，会直接关系到小贷公司的存亡，从而冲击整个金融生态。”

　　四大难题待解

　　自2008年5月份中国银监会下发《关于小额贷款公司试点的指导意见》(以下简称《指导意见》)以来，我国小贷公司进入高速发展期。截至2013年年末，全国已有小额贷款公司7839家，较2012年增加了1759家；贷款余额8191亿元，全年新增贷款2268亿元，增幅达38.33%。

　　涂建华告诉本报记者，小贷公司的发展有效缓解了小微企业融资难的问题，但在其高速发展过程中，依然存在一些问题：

　　一是小贷公司法律地位模糊。目前，关于小贷公司的法律法规除了银监会和央行联合制定的《指导意见》，仅有各地方政府根据《指导意见》出台的地方小贷公司试点指导性文件，小贷公司的主体资格确定等法律法规政策还没有出台。这就加大了小贷公司的政治风险，导致短期逐利行为大行其道。

　　二是小贷公司融资难。目前小贷公司的资金来源主要为股东出资，融资比例低，融资成本高，增资压力大。小贷公司属于非金融机构性质，在银行(行情 专区)贷款的条件与一般企业差别不大，并要提供足够的抵押担保。受限于“小额分散”的高贷款成本与高风险成本，小贷公司对民间资本的吸引力有限。小贷公司的资金瓶颈与高融资成本极大阻碍了其持续经营，必将导致小微企业在小贷公司融资成本普遍偏高。

　　三是信用环境不容乐观。我国目前的社会信用环境与信用体系建设仍处于初级阶段，社会信用现状不利于信用贷款的发放与安全回收。相关法律与配套法规以及监察惩治体系不健全，信用服务机构缺乏，并且现有信用服务机构的专业度、知名度与公信力也都不理想。

　　四是外部经营环境加大了小贷公司信贷风险。金融危机以来，外部经济环境恶化，造成实体经济下滑，客户无法承受较高的融资成本，违约风险加大，小贷公司风险成本进一步增大。

　　小贷公司生存空间还需拓展

　　为进一步激发小贷公司积极性，让小贷公司在阳光下规范化、可持续发展，缓解小微企业融资难的问题，进而完善微型金融体系、建设普惠金融，涂建华指出，首当其冲的就是要完善小贷公司相关法律法规体系。要给予小贷公司明确的法律定位，消除其发展的政治风险，快速有效地解决相关法律纠纷，摆脱其目前以非金融机构性质从事金融业务的尴尬处境。要明确小贷公司的发展通道，给予其发展的法律空间，一方面使其在法律框架下合法、规范、快速发展，另一方面树立小贷公司长远发展的信心。要明确小贷公司的监管主体，通过建立健全与小贷公司相关的监管法规，规避监管缺失或监管过度，引导小贷行业整体规范经营。要建立法律法规的动态修正完善机制，以匹配小贷行业的发展步伐，强化法律法规的适用性与公信力。

　　其次，还要适度放宽小贷公司的融资渠道与融资比例。政府应尽快有针对性地出台相关政策，适度放宽小贷公司的融资渠道与融资比例；同时，引导、搭建并有效监管诸如小贷公司同业拆借市场、小贷公司直接融资市场(债券或专项股权投资基金)等融资渠道。在条件相对成熟的情况下，还应尽快建立小贷公司紧急流动资本贷款机制，帮助其抵御可能出现的宏观市场危机。

　　此外，还要持续加快社会信用体系建设，进一步明确小贷公司扶贫的社会目标，尽快推出相关激励政策扶持小贷公司规模化发展。（记者 王小妆 姜业庆）